Jaka jest bieżąca główna stopa procentowa i jak jest obliczana na potrzeby pożyczek

W tym kontekście termin „główna” odnosi się do podstawowej stopy procentowej, znanej również jako główna stopa procentowa lub główna stopa procentowa. Jest to najniższa stawka, według której bank pozwala pożyczyć pieniądze innym osobom niż inny bank. Tylko najlepsi pożyczkobiorcy - korporacje i osoby o wyjątkowo wysokich wynikach kredytowych - faktycznie płacą tę stopę. Inni muszą płacić stawkę podstawową powiększoną o procent, podobnie jak stawki oferowane przez banki za pożyczkę.

Jak ustala się stawkę podstawową

Technicznie nie ma oficjalnej, ogólnokrajowej podstawowej stopy procentowej; zamiast tego każdy bank ustala własny. Jednak większość banków ustala stawki podstawowe na tym samym poziomie i dostosowuje je jednocześnie.

Kiedy ludzie mówią o „podstawowej” stopie procentowej kredytu, często odnoszą się do stopy procentowej WSJ Prime, wskaźnika obliczonego przez The Wall Street Journal na podstawie ankiety przeprowadzonej wśród 10 największych banków w USA. Jeśli co najmniej 70% tych banków dostosowują swoje stawki podstawowe, kurs WSJ zmienia się w odpowiedzi.

Najwyższy kurs i Fed

Istnieje powszechne przekonanie, że Rezerwa Federalna ustala podstawową stopę procentową, ale nie jest to do końca prawdą. Fed określa stopę funduszy federalnych, stopę, w jakiej banki pożyczają pieniądze innym bankom.

Jednak większość banków opiera swoje podstawowe stawki na stopie funduszy federalnych, podnosząc i obniżając je zgodnie ze zmianami tej stopy. Oznacza to, że stawka podstawowa jest zwykle o około 3% wyższa niż stopa funduszy federalnych.

The Prime Rate & the Libor

Tylko banki w USA stosują stawkę podstawową. Banki międzynarodowe mają własne stopy referencyjne o nazwie London Interbank Offer Rate lub Libor, która jest stopą, według której banki międzynarodowe pożyczają sobie nawzajem środki. Większość banków międzynarodowych również korzysta z Libor do ustalania oprocentowania kredytów dla klientów.

Nie ma oficjalnego związku między stopą funduszy federalnych USA a Libor. Oba jednak mają tendencję do wzrostu i spadku w tandemie, a trzymiesięczna stopa Libor unosi się o kilka dziesiątych 1% powyżej stopy funduszy federalnych. W związku z tym Libor wynosi zwykle 2,5% do 3% poniżej podstawowej stopy procentowej w USA.

Kiedy stopy Libor i funduszy federalnych się różnią, zwykle jest to znak, że istnieje jakiś problem na rynkach finansowych. Na przykład podczas kryzysu kredytów hipotecznych subprime w latach 2007–2008 Fed nadal obniżał stopę funduszy federalnych, ale Libor nie ruszył się z tym. Banki międzynarodowe nie chciały ułatwiać bankom amerykańskim pożyczek od nich, ponieważ bały się, że zostaną obciążone zadłużeniem hipotecznym subprime wysokiego ryzyka jako zabezpieczenie.

Banki były tak zaniepokojone, że w pewnym momencie, gdy stopa funduszy federalnych nadal spadała, Libor faktycznie wzrósł. W październiku 2008 r. Była prawie taka sama jak główna stopa procentowa w USA. Minęło ponad rok, zanim panika zniknęła, a Libor powrócił do normalnego poziomu, nieco powyżej stopy funduszy federalnych.

Zmiany stawki podstawowej

Grupą odpowiedzialną za ustalanie stopy funduszy federalnych jest Federalny Komitet Otwartego Rynku (FOMC). Co około sześć tygodni FOMC spotyka się, aby porozmawiać o tym, czy ta stopa procentowa powinna ulec zmianie.

Gdy gospodarka jest słaba, FOMC może obniżyć stopę funduszy federalnych. To skłania banki do obniżenia podstawowych stawek, ułatwiając pożyczanie pieniędzy. Wkładanie większej ilości pieniędzy w kieszenie ludzi i firm zachęca konsumentów do większych wydatków i firm do większych inwestycji w swoje firmy, a obie te rzeczy mogą pomóc w rozwoju gospodarki.

Kiedy gospodarka kwitnie i wydaje się, że istnieje ryzyko niekontrolowanej inflacji, FOMC dąży do obniżenia stopy funduszy federalnych. To obniża stawkę podstawową i zniechęca do zaciągania pożyczek, skłaniając ludzi i firmy do ograniczania wydatków. Niższe wydatki konsumpcyjne zachęcają kupców do utrzymywania niskich cen, co pomaga utrzymać kontrolę nad inflacją.

Wykres z JPMorgan Chase pokazuje, jak zmieniła się główna stopa procentowa w ciągu ostatnich 35 lat. W latach boomu lat osiemdziesiątych podstawowa stopa skoczyła aż o 13%, gdy FOMC próbowała kontrolować rosnącą inflację. Natomiast podczas recesji, która rozpoczęła się w 2008 r., Stawka podstawowa spadła do 3,25% i pozostała tam przez lata, gdy FOMC próbowała pobudzić walczącą gospodarkę.

Dlaczego ważna jest stawka pierwsza

Zmiany stawki podstawowej mogą wpływać na twoje życie na dwa różne sposoby. Po pierwsze, wpływają one na stopę procentową, którą prawdopodobnie spłacisz od wszelkiego rodzaju długów, od kredytu hipotecznego po kartę kredytową. Po drugie, mogą wywoływać zmiany w całej gospodarce. W ten sposób stawka podstawowa może pośrednio wpływać na wszystko, od cen płaconych w sklepie po szanse na znalezienie pracy.

Jak kurs podstawowy wpływa na kredytobiorców

Za każdym razem, gdy rośnie stawka podstawowa, wraz z nią rosną stopy procentowe wszystkich rodzajów pożyczek. Jeśli masz jakieś kredyty o zmiennym oprocentowaniu - takie jak karta kredytowa, kredyt hipoteczny o zmiennym oprocentowaniu (ARM) lub linia kredytowa w akcjach mieszkaniowych - skok stopy procentowej może spowodować wzrost oprocentowania tych pożyczek natychmiast. W rezultacie możesz spotkać wyższe miesięczne płatności na ARM lub wyższe minimalne płatności na zadłużeniu z karty kredytowej.

Zmiana podstawowej stopy procentowej nie wpłynie na płatności z tytułu kredytu hipotecznego o stałym oprocentowaniu lub innego rodzaju pożyczki o stałym oprocentowaniu. Jeśli jednak kupujesz nową pożyczkę, na przykład pożyczkę na samochód lub pożyczkę osobistą, każda zmiana stawki podstawowej wpłynie na oprocentowanie oferowane przez bank. Oprocentowanie 30-letnich kredytów hipotecznych nie zmienia się automatycznie, ilekroć stopa podstawowa się zmienia, ale jeśli stopa podstawowa wzrośnie lub spadnie i pozostanie na tym poziomie, oprocentowanie kredytu hipotecznego najprawdopodobniej nastąpi ostatecznie.

To jeden z powodów, dla których źródła wiadomości zwracają tak dużą uwagę na spotkania FOMC i wszelkie oświadczenia przewodniczącego Rezerwy Federalnej. Kiedy Fed zaczyna mówić o możliwości podniesienia lub obniżenia stóp procentowych, może to wpłynąć na decyzje obywateli dotyczące pożyczki. Jeśli zastanawiasz się nad kupnem samochodu lub refinansowaniem kredytu hipotecznego i słyszysz, że stopy procentowe prawdopodobnie wkrótce wzrosną, prawdopodobnie zechcesz się pospieszyć i wziąć pożyczkę już teraz, gdy stopy są nadal niskie. Z drugiej strony, jeśli wiadomości sugerują, że stopy procentowe mogą spaść, bardziej prawdopodobne jest, że zaczekasz i zobaczysz, czy możesz uzyskać lepszą stopę procentową od pożyczki za kilka tygodni lub miesięcy od teraz.

Jak kurs podstawowy wpływa na gospodarkę

Zmiana podstawowej stopy jest oczywiście ważna dla kredytobiorców, ale jej skutki się nie kończą. Wpływ na kredytobiorców wpływa na ich zachowania związane z zakupami i wydatkami, co z kolei wpływa na wszystkich innych ludzi i firmy, które prowadzą z nimi interesy. W końcu może to falować na zewnątrz, powodując poważne zmiany w całej gospodarce.

Załóżmy na przykład, że jesteś właścicielem domu z ARM. Jeśli spadnie podstawowa stopa procentowa, spadnie również miesięczna rata kredytu hipotecznego, uwalniając gotówkę w budżecie. Możesz zareagować, wydając więcej pieniędzy na luksusy, z których korzystałeś w przeszłości, takie jak posiłki w restauracji, rozrywka lub wakacje. Z kolei zwiększone wydatki w tych obszarach wkładają więcej pieniędzy do kieszeni restauracji, kin, linii lotniczych i hoteli.

Oczywiście twoje indywidualne zachowanie nie ma wielkiego znaczenia dla tych firm. Jeśli jednak wszyscy pozostali posiadacze ARM w całym kraju zareagują w taki sam sposób, jak masz więcej pieniędzy w kieszeniach, wzrost wydatków będzie sumował się. Firmy te zobaczą, jak rosną ich zyski, i będą bardziej skłonne zatrudnić więcej pracowników lub otworzyć nowe oddziały. To stworzy nowe miejsca pracy, a gospodarka jako całość będzie się lepiej rozwijać.

Niższe stopy procentowe wpływają również bezpośrednio na firmy. Ułatwiają im pożyczanie pieniędzy, aby mogli zatrudnić więcej pracowników, zbudować nowe lokalizacje lub zainwestować w nowy sprzęt. Podsumowując, niższe stopy procentowe przyczyniają się do rozwoju firm i szybszego wzrostu gospodarczego.

Wszystko to oznacza, że ​​kiedy gazeta mówi, że Fed planuje obniżyć stopy procentowe, jest to znak, że wkrótce można zauważyć ożywienie w powolnej gospodarce. Wzrost ten może jednak prowadzić do wyższej inflacji, dlatego dobrym pomysłem może być podjęcie pewnych kroków w celu ochrony przed wzrostem cen. Z drugiej strony, jeśli stopy procentowe mają wkrótce wzrosnąć, gospodarka prawdopodobnie nieco zwolni i może być czas pomyśleć o przygotowaniach do następnej recesji.

Ostatnie słowo

Nie możesz nic zrobić w sprawie zmiany podstawowej stopy procentowej, ale możesz podjąć pewne kroki, aby złagodzić ich wpływ na Ciebie. Jeśli usłyszysz, że stopy procentowe wkrótce wzrosną, możesz się zabezpieczyć, spłacając zadłużenie z karty kredytowej i inne pożyczki o zmiennym oprocentowaniu, zanim staną się znacznie droższe. Jeśli masz pożyczkę o zmiennym oprocentowaniu, której nie możesz tak szybko spłacić, na przykład ARM, możesz uniknąć rosnących kosztów, refinansując ją na pożyczkę o stałym oprocentowaniu. A jeśli wiesz, że wkrótce będziesz potrzebować nowej pożyczki, zdobądź ją teraz, gdy stopy procentowe są nadal niskie.

Innym sposobem na przygotowanie się do podwyżki stawki podstawowej jest rozpoczęcie zwiększania oszczędności. Wyższe stopy procentowe są złą wiadomością dla kredytobiorców, ale są świetne dla oszczędzających, ponieważ zarabiają więcej na pieniądzach, które mają w banku. Jednak nie zamykaj się jeszcze w długoterminowych płytach CD. Poczekaj, aż stopy procentowe wzrosną, aby uzyskać lepszy zwrot z nich.

Natomiast jeśli spodziewane jest obniżenie stóp procentowych, warto poczekać chwilę na zaciągnięcie nowej pożyczki. Jeśli możesz się powstrzymać, dopóki stopa główna nie spadnie, możesz uzyskać nową pożyczkę według niższej stawki. W międzyczasie skoncentruj się na poprawie zdolności kredytowej. W ten sposób, kiedy nadejdzie czas na zaciągnięcie nowej pożyczki, możesz faktycznie kwalifikować się do stawki podstawowej zamiast płacić dodatkowy punkt procentowy lub dwa dodatkowo.

O co martwisz się bardziej: wzrost stóp procentowych lub spadek stóp procentowych? Dlaczego?